A pergunta é antiga, mas a resposta muda com a taxa Selic. Veja as regras e use os números do seu caso.
Como a poupança rende
- Selic acima de 8,5% ao ano: 0,5% ao mês mais a TR (os 0,5% mensais sozinhos já dão cerca de 6,17% ao ano).
- Selic igual ou abaixo de 8,5%: 70% da Selic mais a TR.
O rendimento é creditado a cada "aniversário" do depósito e é isento de IR.
Como o CDB rende
Um CDB pós-fixado paga um percentual do CDI, que fica muito próximo da Selic. O rendimento sofre Imposto de Renda regressivo.
Comparativo direto
| Característica | Poupança | CDB |
|---|---|---|
| Rendimento | Regra fixa em lei | Definido pelo banco |
| Imposto de Renda | Isenta | 22,5% a 15% |
| Liquidez | Imediata | Diária ou no vencimento |
| Garantia | FGC | FGC |
| Valor mínimo | Nenhum | Varia |
E na prática, quem rende mais
Com a Selic alta, o CDB de 100% do CDI costuma render bem mais que a poupança, mesmo depois do IR. A diferença cresce com o tempo e com o valor investido.
Se a Selic cair abaixo de 8,5%, a poupança passa a render 70% da Selic, e o jogo muda. Por isso vale simular com as taxas do dia.
Faça a conta no simulador de investimentos: ele compara poupança, CDB, LCI e Tesouro com os seus valores e prazo.
Quando a poupança ainda faz sentido
- Valores muito pequenos e uso frequente.
- Necessidade de dinheiro imediato sem burocracia.
- Quando o investidor ainda não tem conta em corretora.
Quando migrar para renda fixa
- O dinheiro fica parado por mais de alguns meses.
- O valor já é relevante para o seu orçamento.
- Você quer proteger o poder de compra contra a inflação.
Veja também o simulador da poupança.
Perguntas frequentes
A poupança paga Imposto de Renda?
Não, para pessoa física o rendimento é isento.
Vale a pena trocar a poupança por CDB?
Com a Selic acima de 8,5% ao ano, em geral sim, desde que o CDB pague perto de 100% do CDI e você aceite as regras de liquidez.
A poupança acompanha a inflação?
Nem sempre. Em períodos de inflação alta, o rendimento fixo pode ficar abaixo dela e reduzir o poder de compra.